«Эксперт РА» повысил кредитный рейтинг АО Банк «ПСКБ» до уровня ruBBB-

Москва, 29 мая 2023 г.

Рейтинговое агентство «Эксперт РА» повысило рейтинг кредитоспособности АО Банк «ПСКБ» (далее – банк, кредитная организация) до уровня ruBBB-, прогноз по рейтингу – стабильный. Ранее у банка действовал рейтинг на уровне ruBB+ с развивающимся прогнозом.

Повышение рейтинга обусловлено усилением капитальной позиции банка в связи с двумя раундами докапитализации на покрытие резервов по заблокированным активам в 2023 году, а также значимым ростом комиссионного дохода по итогам 2022 года, что отражает усиление конкурентных позиций банка. Помимо этого, позитивное влияние на уровень рейтинга оказал пересмотр оценки рыночных рисков в связи с пересмотром методологических подходов агентства. Рейтинг банка обусловлен ограниченной оценкой рыночных позиций, умеренно высоким запасом капитала при высокой способности к его генерации, адекватным качеством активов и профилем фондирования, а также удовлетворительными оценками качества управления.

АО Банк «ПСКБ» - небольшой по размеру активов финансовый институт, специализирующийся на РКО, сопровождении ВЭД, выдаче банковских гарантий, а также краткосрочном кредитовании ЮЛ и ИП на пополнение оборотных средств. Головной офис и три дополнительных офиса расположены г. Санкт-Петербурге, филиал банка находится в г. Москве.

Улучшение конкурентных позиций на фоне ограниченной специализации. Банк является локальным игроком на рынке расчётных услуг и эквайринга в г. Санкт-Петербурге. За 2022 год банк заметно нарастил комиссионные доходы, расширил клиентскую базу в сегментах РКО, сопровождения ВЭД и конверсионных операций. Прирост произошёл в маржинальных сегментах, но не сопровождался резким ростом объема клиентских операций и оборотов по корреспондентским счетам. Основной упор кредитная организация делает на комплексное обслуживание клиентов СЗФО, ориентированных на торговлю предметами первой необходимости. Тем не менее, банк по-прежнему не занимает значимых позиций ни в одной из ниш в масштабах федерального банковского рынка. Кредитное направление не является приоритетным, за исключением залоговых ссуд и краткосрочного кредитования давних клиентов на РКО. Диверсификация бизнеса в силу расчётной специализации банка по-прежнему остаётся невысокой.

Субординированные депозиты существенно укрепили запас капитала при сохранении высокой рентабельности. В апреле 2023 года была завершена первая фаза докапитализации, к середине года ожидается согласование второго транша увеличения собственных средств. Нормативы и ранее находились на умеренно высоком уровне без учёта используемых послаблений Банка России, а сформированный дополнительный буфер капитала почти полностью покрывает заблокированные поступления по ценным бумагам. Рентабельность собственных средств поддерживается на высоком уровне, при этом показатель CIR демонстрирует устойчивое улучшение на протяжении 2022-1кв2023 гг. Органическая генерация капитала в базовом прогнозе банка на 2023 год заложена на уровне 2022 года, но с учётом дополнительных комиссионных доходов уже по итогам 1 квартала годовой план по прибыли был выполнен на две трети.

Адекватное качество активов. В силу расчётной специфики бизнес-модели в структуре активов доминируют высоколиквидные компоненты: требования к Банку России и коммерческим банкам формировали более половины валовых активов на 01.04.2023. Вторым ключевым компонентом выступают вложения в ценные бумаги (четверть активов) преимущественно квазисуверенного уровня риска. На кредитный портфель приходилась только десятая часть активов на 01.04.2023. Поддержку рейтингу оказывают приемлемые показатели обеспеченности ссуд. Кредитный портфель характеризуется адекватным качеством: за период с 01.04.2022 по 01.04.2023 доля ссуд III-V категории качества, доли просроченной и пролонгированной задолженности не выросли и находятся на адекватных уровнях.

Адекватная ликвидная позиция и профиль фондирования. Более половины привлечённых средств на 01.04.2023 приходилось на средства корпоративных клиентов, при этом отмечается их приемлемая стабильность и положительная динамика. Зависимость ресурсной базы от средств крупнейших кредиторов рассматривается как умеренная, остатки на счетах крупнейшей группы контрагентов являются исторически стабильными и в 2023 году были частично конвертированы в субординированный депозит. Ресурсная база банка характеризуется высокой долей краткосрочных компонентов, однако при этом покрытие высоколиквидными и ликвидными активами привлеченных средств по-прежнему является достаточным.

Удовлетворительная оценка качества корпоративного управления и бизнес-процессов. Уровень развития внутренней инфраструктуры и диджитализации является адекватным текущим потребностям банка. Давление на рейтинг оказывают повышенные регулятивные риски, связанные с диспропорциями между оборотами по отдельным клиентским счетам и размером активов клиентов на РКО, а также преобладанием в структуре расчётных клиентских операций малого бизнеса с пониженной налоговой нагрузкой. Агентство обращает внимание на ограниченную численность комплаенс-подразделений в условиях роста клиентской базы на РКО и постепенного увеличения объёмов клиентских транзакций. Вместе с тем руководство банка рассчитывает, что реализованные меры по усилению финансового мониторинга и внутреннего контроля позволили увеличить объёмы комиссионных операций без усиления регулятивных рисков. Стратегия развития банка на 2023 год является адекватной, но возможности по дальнейшему укреплению конкурентных позиций на федеральном банковском рынке существенно ограничены в силу недостаточной диверсификации бизнеса банка и концентрации операций в домашнем регионе.

Контакты для СМИ: pr@raexpert.ru, тел.: +7 (495) 225-34-44.