«Эксперт РА» подтвердил кредитный рейтинг АО «ТАТСОЦБАНК» на уровне ruBBB-

Резюме

Рейтинговое агентство «Эксперт РА» подтвердило рейтинг кредитоспособности АО «ТАТСОЦБАНК» на уровне ruBBB-, прогноз по рейтингу стабильный.

Рейтинг кредитоспособности банка отражает ограниченные рыночные позиции, сильную позицию по капиталу при адекватной способности к его генерации, адекватное качество активов и внебалансовых обязательств, комфортную ликвидную позицию, а также удовлетворительную оценку корпоративного управления.

АО «ТАТСОЦБАНК» – небольшой по размеру активов банк, специализирующийся на корпоративном и розничном кредитовании, а также расчетно-кассовом обслуживании предприятий. Головной офис и 39 дополнительных офиса расположены преимущественно в Республике Татарстан, а также в Чувашской республике, Саратовской области, Московской области (г. Мытищи).

Обоснование рейтинга

Ограниченные рыночные позиции. По состоянию на 01.02.2022 банк занимал 109-е место по величине активов в рэнкинге «Эксперт РА» на российском банковском рынке и 3-е место в Республике Татарстан. Диверсификация бизнеса банка на 01.02.2022 оценивается как невысокая (индекс Херфиндаля-Хиршмана по активам составил 0,4), что связано с размещением существенного объема средств на депозитах в ЦБ РФ и в межбанковских кредитах (около 48% валовых активов) в результате существенного увеличения остатков на расчетных счетах юридических лиц в октябре 2021 года. По оценкам агентства, концентрация кредитных рисков на сторонах, имеющих признаки тесных деловых связей с банком, по-прежнему находится на умеренно высоком уровне.

Сильная позиция по капиталу при адекватной способности к его генерации. Банк поддерживает высокие нормативы достаточности капитала (Н1.0=47,2%, Н1.1=Н1.2=41,7% на 01.03.2022), при этом на дату анализа буфер абсорбции убытков выдерживал полное обесценение до 61% активов и внебалансовых обязательств под риском, что оценивается как высокий уровень. Концентрация активных операций на крупных клиентах оценивается как невысокая (на 01.03.2022 отношение крупных кредитных рисков к чистым активам составило около 21%). Поддержку капитальной позиции банка оказывают адекватные показатели эффективности деятельности (ROE по РСБУ без учета СПОД за 2021 год составила 9,1%, ROA = 3,1%). По оценкам агентства, резкое изменение стоимости фондирования в марте 2022 года не окажет существенного негативного влияния на чистую процентную маржу банка, так как большая часть привлеченных средств сформирована бесплатными остатками на расчетных счетах (стоимость привлечения средств ЮЛ составила около 0,5% за 4 квартал 2021 года с переводом в годовое выражение), при этом банк размещает данные средства преимущественно на межбанковском рынке и на депозитах в Банке России по ставке, близкой к ключевой. Вместе с тем нестабильная макроэкономическая конъюнктура может привести к снижению качества активов, что окажет давление на финансовый результат.

Адекватное качество активов и внебалансовых обязательств. По состоянию на 01.03.2022 около 28% активов банка размещено в Банке России, еще около 23% представлено остатками на корреспондентских счетах и кредитами в банках-корреспондентах с высокими рейтингами кредитоспособности. Кредитный портфель ЮЛ и ИП (29% валовых активов) примерно поровну представлен задолженностью субъектов МСБ и крупного бизнеса, большую часть розничного кредитного портфеля формируют ипотечные ссуды (около 78%). Качество кредитного портфеля оценивается как адекватное (за период с 01.03.2021 по 01.03.2022 доля просроченной задолженности по корпоративным ссудам не превышала 2% портфеля, по розничным – была менее 3,5%). Показатели обеспеченности ссудного портфеля находятся на приемлемом уровне (на 01.03.2022 покрытие ссудного портфеля ЮЛ, ИП и ФЛ обеспечением с учетом залога ценных бумаг составило 107%; залогом недвижимого имущества обеспечено около 50% задолженности на 01.02.2022). Портфель банковских гарантий составляет около 20% капитала на 01.03.2022, при этом в течение последних 12 месяцев банк не осуществлял по ним выплаты.

Комфортная ликвидная позиция. Банк поддерживает существенный запас балансовой ликвидности (за период с 01.03.2021 по 01.03.2022 среднее покрытие привлеченных средств высоколиквидными (LAM) и ликвидными (LAT) активами составило около 50% и 73% соответственно). Для банка по-прежнему характерна высокая волатильность привлеченных средств ЮЛ (например, в марте 2021 года отток составил 64%, в октябре 2021 года средства увеличились более чем в 3 раза), что связано с операционной деятельностью ряда крупных клиентов. Вместе с тем, указанные колебания не оказывают негативного влияния на ликвидную позицию кредитной организации в связи с тем, что банк не фондирует краткосрочными пассивами активные операции существенно большей срочности. Средства ФЛ формировали около 24% привлеченных средств на 01.03.2022, при этом нестабильная макроэкономическая обстановка в феврале-марте 2022 года не привела к существенным оттокам средств физических лиц. Концентрация привлеченных средств на крупнейших кредиторах оценивается как высокая (по состоянию на 01.03.2022 на 10 крупнейших групп кредиторов приходилось более 50% пассивов).

Уровень корпоративного управления оценивается удовлетворительно. По мнению агентства, качество корпоративного управления и риск-менеджмента соответствуют масштабам и направлениям деятельности банка, при этом наблюдается повышенная концентрация корпоративных процедур и ключевых управленческих решений на бенефициарах кредитной организации. В банке действует стратегия развития на период до 2023 года, которая предусматривает поступательный органический рост объемов бизнеса. Вместе с тем агентство отмечает характерную для всего банковского сектора стратегическую неопределенность, связанную с резким изменением макроэкономических условий в конце февраля 2022 года, что может сказаться на выполнении ключевых параметров стратегии развития.

Прогноз по рейтингу

По рейтингу установлен стабильный прогноз, что предполагает высокую вероятность сохранения рейтинга на текущем уровне в среднесрочной перспективе.

Раскрытие в регулятивных целях

Кредитный рейтинг АО «ТАТСОЦБАНК» был впервые опубликован 12.07.2012. Предыдущий рейтинговый пресс-релиз по данному объекту рейтинга был опубликован 20.05.2021.

Кредитный рейтинг присвоен по российской национальной шкале и является долгосрочным. Пересмотр кредитного рейтинга и прогноза по нему ожидается не позднее года с даты присвоения или последнего пересмотра.

При присвоении кредитного рейтинга применялась Методология присвоения рейтингов кредитоспособности банкам https://raexpert.ru/ratings/methods/current (вступила в силу 14.07.2021).

Присвоенный рейтинг и прогноз по нему отражают всю существенную информацию в отношении объекта рейтинга, имеющуюся у АО «Эксперт РА», достоверность и качество которой, по мнению АО «Эксперт РА», являются надлежащими. Ключевыми источниками информации, использованными в рамках рейтингового анализа, являлись данные Банка России, АО «ТАТСОЦБАНК», а также данные АО «Эксперт РА». Информация, используемая АО «Эксперт РА» в рамках рейтингового анализа, являлась достаточной для применения методологии.

Кредитный рейтинг был присвоен в рамках заключенного договора, АО «ТАТСОЦБАНК» принимало участие в присвоении рейтинга.

Число участников рейтингового комитета было достаточным для обеспечения кворума. Ведущий рейтинговый аналитик представил членам рейтингового комитета факторы, влияющие на рейтинг, члены комитета выразили свои мнения и предложения. Председатель рейтингового комитета предоставил возможность каждому члену рейтингового комитета высказать свое мнение до начала процедуры голосования.

АО «Эксперт РА» в течение последних 12 месяцев не оказывало АО «ТАТСОЦБАНК» дополнительных услуг.